Navitas Semiconductor ziet groei maar waardering blijft krap
Seeking Alpha handhaaft een Hold voor Navitas Semiconductor (NVTS). Het bedrijf laat sterkere omzetgroei zien, maar de waardering blijft hoog en winst komt pas later.
Meer nieuws over NVTS
Wat er gebeurde
Navitas rapporteerde in Q3 een omzetstijging van 33% ten opzichte van het voorgaande kwartaal. De omzet uit high-power toepassingen nam met 50% toe.
Voor Q4 gaf het bedrijf guidance die wijst op een vertraging van de groei ten opzichte van Q3.
NVTS verwacht dat de omzet uit AI-infrastructuur in 2027 zal verdrievoudigen. Die verwachting steunt op grotere adoptie van silicon carbide en op orders voor 800V racks.
Breakeven wordt volgens NVTS niet verwacht vóór 2029, 2030.
Een analist van Seeking Alpha stelt dat de groeivooruitzichten voor 2027 duidelijker zijn geworden, maar dat de huidige waardering nog steeds hoog en veeleisend is.
Waarom dit telt
Voor beleggers betekent dit dat het bedrijf groeipotentieel toont, maar dat winst pas later volgt en de waardering risico geeft voor wie nu instapt.
Waar je op kunt letten
- De Q4-guidance en of groei uit Q3 standhoudt
- Voortgang van de verwachte verdrievoudiging van AI-infrastructuuromzet
- Ontwikkelingen rond silicon carbide-adoptie en 800V rack orders