PACS Group breidt uit met 8.400 bedden en krijgt koopadvies
Een analist van Seeking Alpha geeft PACS Group een Buy-rating. Het bedrijf heeft recent 8.400 bedden toegevoegd en handelt tegen een korting op de sectorwaardering.
Wat er gebeurde
Seeking Alpha beoordeelt PACS Group met een Buy-rating en onderbouwt dat met het bedrijfsmodel. Het model richt zich op het kopen en snel opstarten van skilled nursing facilities om bezetting en zorgzwaarte te verhogen.
De groep deed recente acquisities in Florida, Texas en in Eduro. Die overnames voegen samen 8.400 bedden toe. Volgens Seeking Alpha ondersteunt dit een meerjarig groeitraject terwijl de locaties op gang komen.
PACS Group zou sterke kasgeneratie hebben en een lage nettoschuld. De nettoschuld wordt in de analyse genoemd als 0,2x. Daarnaast noteert de publicatie dat de guidance omhoog gaat.
De waardering van PACS valt volgens Seeking Alpha lager uit dan die van de sector. Het aandeel zou handelen tegen een GAAP FWD P/E-korting van 14,8% ten opzichte van de sectormediaan.
Waarom dit telt
Voor beleggers betekent dit dat PACS zowel groeikansen heeft door de nieuw aangekochte bedden als een relatief aantrekkelijke waardering en een sterke balans die de uitbreiding kan ondersteunen.
Waar je op kunt letten
- De voortgang van het rampen van de nieuw gekochte locaties
- Verdere updates van de guidance door PACS
- Ontwikkelingen in kasgeneratie en nettoschuld