Security Bancorp publiceert derdekwartaalcijfers voor 2026

Wat er gebeurde

Nettoresultaat voor het derde kwartaal eindigend 30 september 2026 was $1,7 miljoen, of $4,40 per gewone aandeel, tegen $1,5 miljoen, of $3,94 per aandeel een jaar eerder. Over de eerste negen maanden was de winst $4,7 miljoen, of $12,53 per aandeel, tegen $3,8 miljoen, of $10,03 per aandeel in dezelfde periode van 2025.

Netto rente-inkomsten stegen voor het kwartaal met $504.000, of 14,5%, naar $4,0 miljoen van $3,5 miljoen een jaar eerder. Over negen maanden stegen die inkomsten met $1,9 miljoen, of 20,3%, naar $11,5 miljoen. De stijging kwam vooral door meer leningen, hogere rente op leningen en lagere rentekosten. Netto rente-inkomsten na voorziening voor kredietverliezen bedroegen $3,9 miljoen voor het kwartaal, een stijging van $488.000, of 14,2%. Over negen maanden was dat $11,3 miljoen, een stijging van $1,8 miljoen, of 19,4%.

De niet-rente-inkomsten daalden voor het kwartaal naar $498.000 van $559.000 een jaar eerder. Over negen maanden daalden die inkomsten naar $1,4 miljoen van $1,5 miljoen. De daling kwam vooral door minder winsten uit de verkoop van leningen op de secundaire markt vanwege lagere activiteit.

De niet-rente-kosten waren $2,2 miljoen voor het kwartaal, een stijging van $198.000, of 9,8%, en $6,4 miljoen over negen maanden, een stijging van $399.000, of 6,6%. De stijging werd vooral veroorzaakt door hogere salarissen en werknemerskosten en hogere huisvestingskosten, deels gecompenseerd door lagere professionele kosten.

De geconsolideerde totale activa stegen met $11,6 miljoen, of 3,0%, naar $393,2 miljoen per 30 september 2026. Dit kwam door een toename van leningen. Netto leningen namen toe met $21,4 miljoen, of 7,1%, naar $321,4 miljoen. De toename was vooral bij één- tot viergezinswoningen en commerciële onroerendgoedleningen. De financiering van de activagroei kwam via hogere deposito's en kredieten van de Federal Home Loan Bank.

De voorziening voor kredietverliezen was $45.000 voor het kwartaal tegen $29.000 een jaar eerder. Over negen maanden was de voorziening $135.000 tegen $36.000 in 2025. De hogere voorziening volgde op sterke leningsgroei.

Niet-presterende activa stegen naar $947.000 per 30 september 2026, een toename van $943.000 ten opzichte van 31 december 2025. De stijging kwam door meer onroerend goed in bezit van de bank. De voorziening voor leningen was $2,9 miljoen en volgens het management voldoende om bekende en inherente risico's te dekken. De verhouding tussen de voorziening en niet-presterende activa was 310,35%.

Beleggingen en hypotheek-achtergestelde effecten beschikbaar voor verkoop daalden met $9,5 miljoen, of 26,0%, naar $27,2 miljoen door aflossingen en verval. Er waren geen beleggingen of hypotheek-achtergestelde effecten aangehouden tot verval.

Deposito's stegen met $13,9 miljoen, of 4,4%, naar $330,8 miljoen. Het saldo nam toe door meer rentehebbende betaalrekeningen en spaardeposito's. Het eigen vermogen nam toe met $3,8 miljoen, of 9,1%, naar $45,8 miljoen, goed voor 11,7% van de totale activa.

Het persbericht waarschuwt dat bepaalde uitspraken toekomstgericht zijn en dat de werkelijke resultaten door verschillende factoren kunnen afwijken.

Waarom dit telt

Voor beleggers laat dit zien dat de bank groeit in leningen en winst, maar tegelijk meer kosten en meer niet-presterende activa heeft. Dat kan de winstgevendheid en risicopositie beïnvloeden.